Kredyty hipoteczne w Niemczech są najdroższe od 2009 r.; średnie oprocentowanie 10-letnich umów sięga 4,5 proc., podaje Interhyp, wskazując na obawy inflacyjne związane z wojną w Iranie.
Zaciągnięcie kredytu na zakup domu w Niemczech jest dziś droższe niż kiedykolwiek od kryzysu finansowego z 2009 roku. Powodem są obawy, że wojna w Iranie utrzyma wysoką inflację i podbije stopy procentowe – poinformował działający w Monachium broker kredytów hipotecznych Interhyp.
REKLAMA
REKLAMA
Typowe oprocentowanie kredytu na dziesięć lat sięga obecnie prawie 4,5%, czyli więcej niż poprzednie maksimum nieco ponad 4,4% z końca 2023 roku – według brokera.
Średnie oprocentowanie kredytów hipotecznych na dziesięć lat wzrosło z 3,9% jeszcze w maju – poinformował, powołując się na dane, prezes Interhyp Jörg Utecht.
W najnowszym badaniu wśród kredytodawców, opublikowanym 15 października, Interhyp oszacował średnią stawkę dla kredytów dziesięcioletnich na ok. 4,4%, ale poziom ten nadal rośnie. Większość ankietowanych banków spodziewa się, że w ciągu najbliższych dwóch miesięcy stopy pozostaną stabilne. 60% liczy na ich spadek w horyzoncie od sześciu do dwunastu miesięcy, a 40% oczekuje dalszych podwyżek.
Zarówno dane Interhyp, jak i statystyki dotyczące kredytów mieszkaniowych dla gospodarstw domowych z Bundesbanku, niemieckiego banku centralnego, pokazują, że koszt zaciągania kredytów nie był tak wysoki od kryzysu finansowego z 2009 roku.
Na gwałtowne zmiany kosztu finansowania wskazują także dane Europejskiego Banku Centralnego.
Średnie oprocentowanie kredytów hipotecznych w Niemczech wzrosło z 1,48% na początku 2022 roku do 4,15% pod koniec 2023 roku, następnie spadło do 3,57% na początku 2025 roku, po czym w drugim kwartale tego roku ponownie podniosło się do 3,91%, zanim nastąpił ostatni skok.
Wojna i Europejski Bank Centralny
Utecht tłumaczy najnowszy wzrost przede wszystkim wojną w Iranie i narastającymi obawami o inflację.
Aby powstrzymać wzrost cen, EBC w tym roku już dwukrotnie podniósł stopy procentowe i podwyższył kluczową stopę depozytową do 2,5%.
Jak wylicza Utecht, w przypadku przeciętnego kredytu mieszkaniowego ostatnia podwyżka oznacza prawie 200 euro więcej w miesięcznej racie. Dodał, że część klientów stała się przez to bardziej ostrożna.
Zaznaczył też, że stopy procentowe wyraźnie spadną dopiero wtedy, gdy konflikt zostanie ostatecznie zakończony, na co na razie nie widać większych szans.
Mimo rosnących kosztów kredytów „ceny domów w Niemczech nadal powoli rosną” – stwierdził holenderski bank ING w analizie opublikowanej w ubiegłym miesiącu, podkreślając, że słabość rynku mieszkaniowego widać wszędzie poza samymi cenami.
Według federalnego urzędu statystycznego Destatis, ceny wzrosły o 0,6% rok do roku w drugim kwartale tego roku. Są obecnie ponad 5% powyżej dołka z 2024 roku, ale nadal o 8,2% poniżej szczytu z 2022 roku.
Tymczasem wartość nowo udzielanych kredytów hipotecznych spadła między styczniem a lipcem o ponad 1,5%.
ING ocenił, że „chroniczny niedobór mieszkań na rynku nie dopuścił do wyraźniejszej korekty cen” i dodał, że budownictwo mieszkaniowe „pozostaje słabe”.
Bank ostrzegł również, że „istotne odbicie popytu na mieszkania w najbliższym czasie wydaje się mało prawdopodobne”.
Uwaga kredytobiorców będzie teraz skierowana na EBC, który kolejną decyzję w sprawie stóp procentowych ogłosi 29 października.