Goldman Sachs ma objąć główną rolę w ofercie publicznej SpaceX, oczekiwanej w tym roku, co może utorować drogę do największego IPO w historii.
SpaceX wybrała Goldman Sachs na głównego organizatora długo oczekiwanego debiutu giełdowego, co sygnalizuje, że przygotowania do wejścia spółki z branży kosmicznej i AI na rynek publiczny w tym roku nabierają tempa – podaje CNBC, powołując się na źródła zaznajomione ze sprawą.
REKLAMA
REKLAMA
Według doniesień Goldman Sachs otrzymał tzw. „lead left position” przy ofercie. W bankowości inwestycyjnej oznacza to, że bank jako główny gwarant emisji jest wymieniany jako pierwszy w oficjalnych dokumentach transakcji, koordynuje ofertę, nadzoruje kontakty z inwestorami i pomaga ustalić ostateczną cenę akcji.
Źródła CNBC podają, że w konsorcjum mają mu towarzyszyć Morgan Stanley, Bank of America, Citigroup i JPMorgan Chase. Rozmówcy stacji zastrzegli anonimowość.
Ani SpaceX, ani Goldman Sachs nie potwierdziły dotąd tych informacji, a szczegóły dotyczące wielkości oferty, wyceny i terminu debiutu pozostają nieznane.
Obecnie zakłada się, że oferta może trafić na rynek jeszcze w tym roku przy wycenie co najmniej 1,25 bln dol. (1,05 bln euro). Taki poziom pobiłby wszystkie dotychczasowe rekordy i od razu wprowadziłby SpaceX do pierwszej dziesiątki najcenniejszych spółek giełdowych na świecie, przed Teslą, inną firmą Elona Muska.
Debiut mógłby też uczynić Muska pierwszym w historii oficjalnie odnotowanym bilionerem.
Inwestorzy indywidualni mogą dostać wyjątkowo dużą pulę akcji
Te doniesienia wpisują się we wcześniejsze informacje, że Musk rozważa przeznaczenie znaczącej puli akcji dla inwestorów indywidualnych.
SpaceX ma analizować możliwość przekazania inwestorom detalicznym nawet 30 proc. akcji oferowanych w IPO. Taka struktura byłaby nietypowa przy emisji tej skali. Pozwoliłaby jednak szerzej włączyć mniejszych inwestorów, zamiast ograniczać dostęp głównie do funduszy instytucjonalnych.
Analitycy coraz częściej wskazują na Starlink jako główny motor wyceny SpaceX, zwracając uwagę na powtarzalne przychody tego segmentu i szybko rosnącą liczbę abonentów na świecie.
W lutym spółka przejęła też xAI, kolejną firmę Muska, w transakcji rozliczonej w całości akcjami, która wyceniła SpaceX na 1 bln dol. (842 mld euro), a xAI na 250 mld dol. (210 mld euro). Powstał w ten sposób podmiot o prywatnej wycenie 1,25 bln dol. (1,05 bln euro), dający inwestorom dodatkową ekspozycję na sektor AI.
Udany debiut byłby też ważnym wydarzeniem dla światowych rynków akcji. W ostatnich latach liczba ofert publicznych spadła z powodu wysokich stóp procentowych i dużej zmienności wycen spółek technologicznych.
Producent układów AI Cerebras Systems zadebiutował w zeszłym tygodniu na Nasdaq i zakończył dzień notowań z wyceną około 95 mld dol. (81,75 mld euro), co podsyciło oczekiwania na falę dużych debiutów firm związanych ze sztuczną inteligencją w tym roku.
Dla Goldman Sachs objęcie roli głównego organizatora tej oferty może dodatkowo wzmocnić pozycję banku na rynku spektakularnych debiutów technologicznych, w czasie gdy konkurencja między największymi bankami inwestycyjnymi o duże mandaty IPO pozostaje bardzo ostra.